Le crowdfunding immobilier, nouvelle façon de financer ses projets

Les promoteurs, lotisseurs et marchands de bien manquent souvent de fonds propres suffisants pour lancer de nouveaux projets.

Le crowdfunding immobilier, nouvelle façon de financer ses projets

Rentabilité du crowdfunding pour les professionnels de l’immobilier

Les promoteurs, lotisseurs et marchands de bien manquent souvent de fonds propres suffisants pour lancer de nouveaux projets. Leurs partenaires financiers, en général les banques, sont très exigeants avant d'accorder un prêt. Ces partenaires peuvent leur exiger d’apporter en échange un apport de 10%, 20%, voire 30% du budget total d'un projet. Le pourcentage de cet apport requis  varie en fonction de la nature d’un projet ou bien encore de l’historique d'expérience du professionnel de l’immobilier.

Lorsque la quasi-totalité de leurs fonds propres sont déjà engagés dans des projets en cours, les professionnels de l'immobilier peuvent se retrouver avec très peu de liquidités pour saisir une nouvelle opportunité de projet qui se présente à eux. Dans ces circonstances, le crowdfunding immobilier est une option très intéressante. Pourquoi ? Parce que cette option présente un certain nombre d’avantages : à court terme disposer de fonds propres rapidement et à plus long terme une amélioration de leur rentabilité.

Le crowdfunding immobilier, qu’est-ce que c’est ?

Les professionnels de l’immobilier peuvent passer par une plateforme de financement participatif spécialisée dans le crowdfunding immobilier pour lever des fonds afin de financer de nouveaux projets ou pour re-financer des projets en cours. C’est une manière alternative de financer ses activités sans dépendre uniquement des banques.

De l’autre côté, des investisseurs particuliers sont à la recherche de placements différents sur le secteur de l’immobilier (un secteur que les investisseurs affectionnent particulièrement en raison de sa résistance lors d'événements économiques) pour diversifier leurs portefeuilles.

La plateforme sert donc à mettre en relation ces investisseurs particuliers avec des professionnels de l'immobilier qui ont besoin d'un coup de pouce rapidement pour boucler le budget d'un projet, notamment dans le cadre de cette part de fonds propres qu'ils doivent apporter à leur banque pour faire débloquer le crédit. Ceux qui prêtent leur argent ne sont pas des actionnaires du projet. Le promoteur reste aux commandes tout en respectant les termes du contrat de prêt signé avec les particuliers qui ont apporté des fonds à son projet.

Pourquoi le crowdfunding immobilier devient-il très populaire auprès des promoteurs ?

Tout simplement parce que le crowdfunding répond à un problème auquel de nombreux promoteurs sont confrontés : la bonne gestion de leurs fonds personnels!

Pour commencer, nous sommes dans un contexte économique qui implique un durcissement des conditions bancaires. Les banques renforcent leurs exigences en matière de fonds propres et sont donc plus prudentes dans leur politique d’octroi de crédit. Elles ont également revu la gestion globale de leur portefeuille de crédit, ce qui s'est traduit par une réduction du montant alloué à l'immobilier. Certaines refusent de participer aux opérations en cours ou offrent des conditions moins favorables.

Ensuite, le crowdfunding immobilier leur permet de disposer de plus de fonds propres.

Les professionnels de l'immobilier peuvent se tourner vers des investisseurs individuels pour compléter le financement d'un projet ou restructurer une dette d'un projet en cours. Ces fonds issus du crowdfunding vont pouvoir substituer leurs propres fonds, ce qui permettra aux promoteurs de libérer leurs capitaux propres et de lancer d'autres projets.

Enfin, le crowdfunding immobilier  permet d'obtenir des fonds très rapidement, car l'ensemble de la procédure, y compris l'analyse et la levée de fonds, ne prend seulement  que 2 à 3 semaines en moyenne. Or, les professionnels de l'immobilier savent que la rapidité d'exécution d'un projet est essentielle, car c'est cette capacité à avancer rapidement  qui permet de finaliser le projet et de réduire ses coûts. Par conséquent, le crowdfunding pour l'immobilier est une option viable pour améliorer la rentabilité des professionnels du secteur.


Le financement participatif immobilier est-il cher ?

Cela coûte-t-il cher d'obtenir un prêt pour votre entreprise via le crowdfunding ? Contrairement aux idées reçues, le coût d’emprunt est aligné aux conditions du marché. Pour les professionnels de l’immobilier ce coût d’emprunt est à partir de 4,75%, l’un des meilleurs taux de marché pour le financement des fonds propres du secteur immobilier. Le coût d’emprunt dépend des garanties et sûretés que le professionnel de l’immobilier peut apporter (garantie de 1er ou second rang, gages sur créance ou codébition etc.). Le taux d’emprunt, fixé au cas par cas, doit être en ligne avec le risque pris par l’investisseur, ces derniers recherchant une juste rémunération de leur prise de risque.

Concernant les frais de structuration, ils sont fixés à 4%. Ces frais sont plutôt en deçà des mesures pratiquées sur ce secteur.

Côté investisseurs, prêter des fonds à des projets immobiliers via une plateforme de crowdfunding immobilier est totalement gratuit : pas de droit d’entrée, ni de frais de gestion ne sont facturés ensuite, et ce, durant toute la durée de vie de l’investissement.

Les critères d'éligibilité

Besoin de fonds pour refinancer des projets immobiliers ou en démarrer plus vite de nouveaux et de manière plus simultanée ? Le crowdfunding immobilier pourrait bien être une solution à ces problématiques.

Cependant, il y a tout de même  des pré-requis afin de protéger les investisseurs dans leur prise de risques. Si les investisseurs du crowdfunding immobilier ne récupèrent pas leurs fonds prêtés, ils ne prêteraient plus et les plateformes seraient dans ce cas obligées de cesser leurs activités, puisqu’elles n’auraient plus d’investisseurs pour financer les nouveaux projets.

Les 3 pré-requis à remplir afin de pouvoir obtenir un financement sont les suivants : avoir une expérience de la promotion immobilière de plus de 10 ans. Avoir au moins 5 projets menés à terme, dont un avec un chiffre d’affaires supérieur à 2,5 millions d’euros. Et enfin, il est nécessaire de pouvoir prouver une marge historique de plus de 10%. Si le professionnel de l’immobilier remplit ces critères, il  peut déposer une demande de financement en ligne  sur la plateforme et obtiendra une première réponse dans les 48h.